9/25 중국의 경기 부양책으로 인해 반응한 시장

 

 

 

 

미국 시장

엔비디아가 지속한 주식 랠리  

 2024년 9월 24일

미국 주식은 엔비디아 주가 급등에 힘입어 상승세를 유지했지만, 투자자들은 암울한 소비자 신뢰 보고서를 대체로 무시했습니다.

S&P 500 지수는 0.3% 상승하여 41번째로 기록적인 마감치를 기록했습니다. 블루칩 다우존스 산업평균지수는 0.2% 상승했고, 기술 중심의 나스닥 100지수는 0.5% 상승했습니다. 중국의 대규모 경기 부양책은 중국과 경제적으로 연결된 주식을 떠받치는 데 도움이 되었습니다.

벤치마크는 화요일 Conference Board의 소비자 심리 지표가 2021년 8월 이후 가장 큰 하락을 보인 후 처음에는 하락했지만, Nvidia의 CEO가 주식 매도를 중단했다는 보고서가 나온 후 방향을 바꿨습니다. 이로 인해 주가가 약 4% 상승했고 S&P 500이 더 높아졌습니다.
소비자 신뢰 보고서는 노동 시장 침체에 대한 우려를 제기했고, 제조업 데이터도 예상보다 약했습니다.

데이터에 따르면 스왑 거래자들은 연말까지 정책 완화의 4분의 3포인트 이상으로 내기를 늘렸는데, 이는 적어도 한 번 더 큰 인하가 있을 것임을 시사합니다.

 

유럽 시장

중국 경기부양책으로 위험 감수성 촉발로 주식 상승

 2024년 9월 24일

중국이 경제 발전을 촉진하기 위한 일련의 경기 부양책을 발표하면서 유럽 주식과 미국 주식 선물이 상승했고, 이로 인해 위험 자산에 대한 투자자 수요가 늘어났습니다.

Stoxx Europe 600 지수는 0.7% 상승했으며, 광산, 고급 제품 제조업체, 자동차 제조업체 등 중국에 취약한 부문이 주도했습니다. 브렌트 원유는 배럴당 75달러를 돌파했고, 철광석 가격은 상승했습니다. 미국 주식 선물은 월가 개장 시 상승세를 보였지만, 국채는 하락했습니다.

중국은 화요일에 포괄적인 통화 자극책을 발표하여 위험 심리를 확대했습니다. 여기에는 은행의 준비금 요건을 낮추고 주식에 최소 8,000억 위안(1,140억 달러)의 유동성을 지원하는 내용이 포함되어 있습니다.

베이징에서 나온 소식이 월요일에 발표된 유럽의 부정적인 경제 지표의 우울함을 완화하는 데 도움이 되었지만, 전략가들은 이 지역의 경기 침체가 주식에 상당한 위험을 초래한다고 경고했습니다.

이스라엘이 레바논의 헤즈볼라 기지를 대규모로 공격하면서 중동의 긴장이 고조되면서, 지원 소식에 따라 유가가 상승했습니다. 금은 온스당 2,640.11달러로 새로운 최고가를 기록했습니다.

 

 

아시아 시장

중국의 경제 자극 계획이 아시아 주식을 격려합니다  

 2024년 9월 24일

중국 중앙은행이 올해의 경제 성장 목표를 달성하고 주식시장 매도를 막기 위한 경기 부양책을 발표하자 아시아 시장이 상승세를 보였습니다.

홍콩 주식이 가장 크게 급등했으며, 주요 벤치마크는 최소 3% 상승했고, 중국 내륙 지수는 규제 기관이 주식 안정화 기금을 설립하는 것을 고려하고 있다고 제안하면서 2% 이상 상승했습니다. MSCI 아시아 태평양 지수는 0.8% 상승했습니다. 대부분의 아시아 통화는 달러에 대해 상승했습니다.

이번 달 초에 벤치마크 CSI 300 지수가 5년 만에 최저치로 폭락한 후, 중국은 주식에 최소 8,000억 위안(1,140억 달러)의 유동성 지원을 제공할 계획이며, 이를 통해 증권사와 펀드가 중앙은행의 자금을 사용하여 주식을 매수할 수 있게 됩니다. 이는 주요 단기 금리를 낮추고 최대 5조 3,000억 달러의 모기지에 대한 차입 비용을 낮추는 것을 포함하여 경제를 되살리기 위한 광범위한 경제적 조치의 일부였습니다.

아시아의 다른 지역에서 RBA는 7번째 회의에서 4.35%의 현금 금리 목표를 유지했으며 정책에 대해 "아무것도 배제하지 않는다"고 거듭 강조했습니다. 호주 통화는 초기 상승세를 유지했지만 정책에 민감한 3년 채권의 수익률은 발표 후 변동했습니다.

금은 아시아 시장 시간 동안 온스당 2,636.16달러의 새로운 고점을 기록했는데, 여러 연방준비제도이사회 위원들이 추가적인 큰 금리 인하에 대한 문을 열어둔 것으로 보입니다. 이스라엘이 레바논에 공습을 가해 500명 이상이 사망하고 지역적 긴장이 고조되자 유가가 상승했습니다.

 

FX 시장

약한 데이터로 USD가 하락

 
주요 지수가 상승하여 마감. S&P와 Dow가 다시 한 번 새로운 기록을 세웠습니다.
USD는 계속 하락세를 보이고 있습니다.
금요일에는 미국 PCE 데이터가 있지만 목요일에는 Fedspeak가 가득합니다.
미국에서 새로운 은행 위기가 다가오고 있는가?
Macklem의 추가 정보: 우리는 2% 이상으로 성장이 증가하는 것을 보고 싶습니다.
트럼프: 멕시코 국경을 통과하는 모든 차량에 100% 관세를 부과할 것입니다.
미국 재무부는 2년 만기 국채 690억 달러를 3.520%의 높은 수익률로 매각
캐나다 맥클렘 은행. 정책 금리가 추가로 인하될 것으로 예상하는 것은 합리적입니다.
Axios: 헤즈볼라, 이란에 이스라엘 공격 요청
CNN/SSRS 대선 여론조사: 해리스 48% 대 트럼프 47%
ECB 나겔: 독일 경제가 다시 서서히 회복세를 보일 것으로 예상
유럽 ​​주식은 하루를 상승세로 마감
이스라엘군은 헤즈볼라 로켓 및 미사일 사령관인 이브라힘 알-쿠바이시를 사망시켰다고 보고했습니다.
9월 미국 컨퍼런스 보드 소비자 신뢰지수 98.7 대 104.0 추정치
9월 리치먼드 연방 종합 지수 -21 대 -13 추정치
Fed의 Bowman 추가: Fed가 이민이 노동 시장에 미치는 영향을 측정하기 어렵다
연방의원 보우먼: 인플레이션이 여전히 목표치를 상회해 반대 의견이 정당하다
케이스 쉴러 주택 가격 데이터 7월 0.3% 대비 0.4% 추정치

 

 국채 수익률, PBoC 경기 부양책으로 상승세 확대
미국 달러는 소비자 신뢰도가 약화되고 리치먼드 연방준비제도 이사회 조사 데이터가 하락하여 실망스러운 결과를 보인 후 주요 통화 중 가장 약세로 하루를 마감했습니다.
Conference Board 신뢰도는 104.0 추정치에서 크게 벗어난 98.7로 나왔습니다. 2021년 8월 이후 가장 큰 한 달 하락이었습니다. 현재 및 기대 지수를 살펴보면:

현재 상황 지수 124.3 vs. 지난달 134.4
기대 지수는 지난달 82.5 대비 81.7입니다.
기대치는 낮았지만 3개월 연속으로 80.0 수준보다 높게 유지되었는데, 이 수치가 낮아지면 경기 침체가 시작된다는 확실한 증거로 간주되기 때문입니다.

리치먼드 연방준비은행을 보면 -21 대 -13 추정치입니다. 이는 코로나 시기 이래 최저 수준입니다. 고용은 지난달 -15 대 -22로 떨어졌습니다. 선적은 -15 추정치에서 -18로 떨어졌습니다. 지불 가격도 지난달 2.45에서 3.36으로 상승했지만 수령 가격은 1.87에서 1.57로 떨어졌습니다. 신규 주문은 개선되었지만 지난달 -26 대 -23으로 두 지역 조사에서 모두 약세를 보였습니다.

주요 통화의 % 변화를 살펴보면 NZD, CAD, AUD가 가장 강합니다. 오늘 일찍 중국은 여러 확장적 조치를 발표하여 경제를 활성화했습니다. 중국인민은행(PBOC)은 유동성을 확대하기 위해 은행의 준비금 요건을 50베이시스포인트 인하했습니다. 어려움에 처한 부동산 시장을 지원하기 위해 정부는 기존 대출에 대한 모기지 금리를 인하하는 동시에 중국 주식에 대한 유동성 지원을 5,000억 위안(7,080억 달러)으로 계획할 예정입니다. 이러한 조치는 PBOC가 최근 단기 레포 금리를 인하한 데 따른 것으로, 관계자들은 지속적인 디스인플레이션과 부동산 시장의 장기 침체를 해결하기 위해 노력하고 있으며, 이는 세계에서 두 번째로 큰 경제의 성장을 방해하고 있습니다. 중국과 홍콩의 주식 시장은 각각 4% 이상 상승했습니다.

주요 통화 중 가장 약한 통화는 USD이고 그 다음은 JPY입니다. 아래는 주요 통화의 % 변화를 서로 비교한 것입니다.

외환
EURUSD: EURUSD는 마감 직전에 새로운 일중 최고치인 1.11761로 거래되고 있습니다. 이는 어제의 최고치인 1.11665를 상회한 후 급락하여 1.1082의 최저치를 기록했습니다. 금요일의 최고치인 1.1181과 지난주 최고치인 1.1188이 다음 목표가 될 것이며, 그 다음으로는 8월 23일과 8월 26일의 최고치인 1.1200이 될 것입니다.

GBPUSD: GBPUSD는 1.3400까지 뻗어나간 후, 그 사이를 지나 마지막 목표인 1.3358에서 계속 멀어지고 있습니다. 이는 단기 거래자에게는 여전히 가까운 위험 수준입니다. GBPUSD 가격은 뉴욕 세션 초반에 1.3358을 기준으로 합니다. 이는 기술적으로 매수자에게 긍정적인 영향을 미쳤으며, 오늘의 상승에 기여했습니다. 강세 편향을 해치려면 지금 그 수준 아래로 다시 움직여야 합니다. 다음 목표는 1.3483 근처에 있습니다.

USDJPY: USDJPY는 100시간 MA와 9월 최고치 143.38에서 하락한 움직임의 50% 중간 지점 아래로 떨어지고 있으며 143.17에서 새로운 최저치로 거래되었습니다. 트레이더들은 143.38의 이중 기술 수준 아래에서 더 많은 모멘텀을 찾을 것입니다.

오늘 미국 주식 시장에서 S&P와 Dow는 다시 한번 새로운 기록적인 수준으로 마감했습니다. NASDAQ는 0.56% 상승하여 가장 큰 상승세를 보였습니다.

다우 산업평균 +0.20%
S&P, +0.25%
나스닥, +56%
러셀 2000 +0.17%
미국 채권 시장에서 수익률은 다시 한번 더 높은 수익률로 하루를 시작했지만, 데이터 덤프로 시작해서 그 상승을 침식하기 시작했습니다. 마감 직전:

2년, 3.537%, -3.8bps
5년 3.473%, -2.3bps
10년 3.733%, -0.4bps
30년 4.089%, +0.8bps
다른 시장에서는:

원유는 1.02달러 또는 1.47% 상승하여 71.40달러에 거래되었습니다.
금은 USD 하락에 힘입어 34달러 더 치솟아 2663.03달러에 도달했습니다. 새로운 최고 기록을 달성했습니다.
은은 1.53달러 또는 5.0% 상승해 32.19달러에 거래되었습니다.
비트코인이 다시 64,000달러를 넘어 64,221달러로 상승했습니다.

 

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* 뉴욕증시, 9/24(현지시간) 美 소비심리 급락에도 中 대규모 경기 부양 기대감 등에 소폭 상승…

다우 +83.57(+0.20%) 42,208.22,

나스닥 +100.25(+0.56%) 18,074.52,

S&P500 5,732.93(+0.25%),

필라델피아반도체 5,091.78(+1.31%)

* 국제유가($,배럴), 中 대규모 부양책에 원유 수요 회복 기대감 등에 상승...

   WTI +1.19(+1.69%) 71.56, 브렌트유 +1.27(+1.72%) 75.17

* 국제금($,온스), 중동긴장·中금리인하 등에 상승... Gold +24.50(+0.92%) 2,677.00
* 달러 index, 위안화 급등 및 연준 2차 빅컷 기대감 속 하락...-0.49(-0.49%) 100.36
* 역외환율(원/달러), -6.91(-0.52%) 1,326.29, 원/달러(오전2시 마감 기준) 1,330.4(-4.4원)
* 유럽증시, 영국(+0.28%), 독일(+0.80%), 프랑스(+1.28%)

* 美 9월 소비자신뢰지수 98.7…3년래 최대폭 하락
* 미 7월 주택가격 또 사상 최고치…집값 상승 속도는 둔화
* 美 소비심리 3년래 최대폭 하락…"물가·고용 불안 커졌다"
* 美 재무부 2년물 입찰 금리 3.520%…수요 양호
* 美 국채가 하락…中 대규모 부양책에 민감한 반응
* 미 달러화 혼조…중국 부양책 등 소화

* 소수의견 보먼 이사 "빅컷, 성급한 인플레 승리 선언으로 해석될 여지"
* 골드만삭스 CFO "연준 빅컷으로 미국 경제 연착륙할 듯"
* JP모건 다이먼 "美 침체보다 지정학이 더 큰 불안 요소"
* 美 엔비디아 주가 4% 올라 한 달만에 120달러선 탈환
* 美법무부, 비자에 반독점 소송…"직불카드 시장 경쟁 차단"
* 오픈AI CEO 올트먼 "딥러닝 통해 수천일 내 초지능 등장할 수도"

* 美 인텔, 최신 AI 칩 '가우디3' 출시…서버용 CPU도
* BOE 총재 "금리 '중립'까지 점진적 하락…인플레 하향 고무적"
* RBA 총재 "가까운 시일 내 금리 인하 없을 것"
* 호주달러, 매파 RBA에 작년 12월말 이후 최고
* 中 부동산 관련주 급등…인민은행 통화정책 지원에 '환호'
* BOJ 총재 "물가 상승 리스크 작아져…충분한 시간 있어"

* 日 장기금리 하락…BOJ 총재 도비시 스탠스 평가